Что такое эффективная ставка по факторингу и для чего она нужна?

Эффективная ставка -это индикатор в % выражении всех затрат по привлеченным денежным средствам, которые несет предприятие. Она нужна для объективного анализа предложений  от разных кредитных организаций , а так же для оценки реальных затрат на обслуживание уже имеющихся  заёмных средств.

Эффективная ставка работает и для размещенных депозитов, например если идет капитализация простых % в конце срока депозита.

Чем эффективная ставка отличается от обычной ставки, в годовых %?

Эффективная ставка так же как и обычная ставка измеряется в годовых %.

Эффективная ставка включает в себя все расходы по обслуживанию привлечённых денежных средств, даже разнообразные комиссии, которые «прописаны мелким шрифтом» в договорах  и указаны фиксированной суммой , а не в %. Поэтому эффективную ставку нужно рассчитывать , как это сделать описано ниже.

Если же никаких комиссий и дополнительных платежей нет, то эффективная ставка равна обычной ставке в %.

 Формула расчета эффективной ставки по факторингу

В этой статье мы рассмотри ситуацию, когда в договоре с факторинговой компанией прописаны следующие комиссии за факторинговое обслуживание :

•   % ставка за финансирование 7,5 % годовых, срок финансирования 40 календарных дней
•  комиссия за обработку документов  ( 1 накладной) — 100 рублей.

таким образом, по условиям договора у нас есть  % ставка годовых и фиксированная цена за обработку одного документа.

С % ставкой 7,5 годовых никаких манипуляций производить не нужно.

А комиссию в размере 100 рублей нужно «перевести»  в годовые %.

Как это сделать? Если мы только планируем заключить договор на факторинговое обслуживание, то  нужно «прикинуть» , сколько денег мы потратим на эту услугу за год.

Пример :  планируется в факторинговую компанию передать за год на финансирование 10 000 накладных. Общий объем финансирования предположительно составит 5 000 000 000 рублей. Факторинговая компания предлагает следующие условия :

Ставка за финансирование  7,5 % годовых со сроком 40 календарных дней и комиссия за обработку документов 100 рублей.

Необходимо рассчитать общую сумму комиссий за год и эффективную ставку по факторингу.

Начинаем расчет.

1.  Сумма комиссий за факторинговое обслуживание по ставке 7,5 % годовых  рассчитываем по следующей формуле :

  Сумма  комиссии за финансирование =Общая сумма финансирования Х Процентная ставка /100 Х Количество дней финансирования/  количество дней в году

Сумма комиссии за финансирование = 5 000 000 000 Х 7,5/100 Х 40/365=41 095 890,41

2. Комиссия за обработку документов составит : Количество накладных Х стоимость обработки одной накладной.

10 000 Х 100= 1 000 000

3. Всего комиссий за факторинговое обслуживание предприятие заплатит :  41 095 890,41+ 1 000 000=42 095 890 ,41

4.  Рассчитываем  эффективную  ставку  факторинга по формуле :

        Эффективная ставка факторинга = Сумма всех начисленных комиссий / сумму предоставленного финансирования / количество дней финансирования Х количество дней в году Х 100

 Ключевое понятие здесь : это сумма всех начисленных комиссий за год. 

 

Из нашего примера  расчет : 42 095 890,41/5 000 000 000/40 Х 365 Х 100 = 7,68 %

Таким образом,  эффективная ставка составила 7,68 %.

Из чего она сложилась :

1. Комиссия за обработку  документов :

1 000 000/5 000 000 000/40 Х 365 Х 100 = 0,18 %  годовых

2. Комиссия за финансирование :

41 095 890,41/ 5 000 000 000/40 Х365 Х 100= 7,5 % годовых

0,18+7,5=7,68 %

В конце года желательно рассчитывать эффективные ставки по уже выплаченным комиссиям. Это нужно для контроля и понимания, в какую стоимость нам обходятся деньги.

Часто в договорах по факторингу можно встретить формулировку : оплата за обслуживание дебиторской задолженности.  Так же приводим её к примерной сумме за год, добавляем к общей сумме начисленных комиссий и делаем расчет эффективной ставки.

Думаю может возникнуть  справедливый вопрос, зачем все эти расчеты нужны, разве не ясно, что если один Банк А предлагает % ставку 7,5 годовых за финансирование и комиссию 100 рублей за обработку накладной, а другой Банк Б предлагает тоже 7,5 % годовых, но комиссию 50 рублей, без расчетов  видно, что у Банка Б при прочих равных условия лучше.

Да,  здесь никаких расчетов не требуется.

Но если у Банка Б в условиях по факторингу комиссия выше, 7,7 % годовых, но при этом нет никаких дополнительных комиссий? Как сопоставить предложения?

Как раз в этом случае и нужно рассчитать эффективную % ставку по факторингу.

Подробнее о факторинге можно узнать в этой статье Факторинг: анализ предложений

Расчет эффективной ставки так же необходим и для кредитных продуктов.